Deux mois après l'éclatement du scandale et la fuite du principal accusé, le CMF réagit enfin et décide de retirer l'agrément de Hafedh Sebaa. Une décision qui aurait dû être prise dès les premières conclusions de l'enquête. Le Conseil de l'Instance du Marché Financier (CMF) a décidé, à l'unanimité, de radier définitivement Hafedh Sebaa, Président-directeur général de la société d'intermédiation en bourse Tuniso-Saoudienne d'Investissement (TSI) de l'exercice de toute activité sur le marché financier. Dans un communiqué publié ce mardi, le CMF précise que cette décision a été prise en vertu des dispositions de l'article 42 de la loi n°117 de 1994 relative à la réorganisation du marché financier. Cette sanction entraîne le retrait définitif de l'agrément délivré à Hafedh Sebaa pour exercer les fonctions de PDG d'une société d'intermédiation en bourse. Sa radiation marque ainsi la fin de toute activité au sein de la société TSI, qui opère sur le marché tunisien en tant qu'intermédiaire agréé.
Le scandale de TSI prend une tournure judiciaire. Une instruction a été ouverte le 11 juin 2025 : une vingtaine de personnes – PDG, cadres financiers, fonctionnaires – ont été convoquées et interdites de quitter le territoire. Le dossier implique des pertes estimées à 400 millions de dinars, liées à un montage financier frauduleux assimilé à un système Ponzi. Les deux principaux suspects, Hafedh Sebaa (ancien PDG de TSI et membre du Conseil d'administration de la Banque centrale de Tunisie) et Hédi Ben Ayed (actionnaire), sont en fuite à l'étranger. Plusieurs comptes bancaires ont été gelés. La justice cherche à établir les responsabilités, notamment celles du cabinet BDO et de l'ex-président du CMF, Salah Sayel, accusés de graves négligences.
